欧易双向持仓：暴涨暴跌我不慌！双向交易策略全解析【2024最新】

欧易双向持仓交易指南

双向持仓，也称为多空双开或双向交易，允许交易者在同一合约中同时持有买入（做多）和卖出（做空）仓位。这种策略可以用于对冲风险，也可以在市场波动时抓住双向机会。本文将详细介绍如何在欧易交易所进行双向持仓交易。

什么是双向持仓？

在传统交易中，投资者通常只能选择一个交易方向：要么买入（做多），预期资产价格上涨；要么卖出（做空），预期资产价格下跌。这种单向交易策略在市场趋势明确时能够带来收益，但在市场波动或趋势不明朗时，可能面临较大的风险。双向持仓打破了这种限制，它允许交易者同时持有做多和做空两个方向的仓位，从而提供更灵活的交易策略。

加密货币市场以其高度波动性而闻名，价格短期内可能出现剧烈变化。双向持仓在这种市场环境中提供了一种对冲风险、捕捉机会的有效手段。例如，假设交易者预期比特币价格短期内会上涨，但长期走势存在不确定性。这时，交易者可以同时建立一个比特币的多头仓位（做多）和一个空头仓位（做空）。如果比特币价格上涨，多头仓位会产生盈利，而空头仓位会产生亏损。然而，多头仓位的盈利可以部分或完全抵消空头仓位的损失，从而限制整体风险。相反，如果比特币价格下跌，空头仓位将盈利，抵消多头仓位的损失。

双向持仓策略尤其适用于以下场景：

• 震荡行情： 在价格围绕一个区间波动的市场中，通过不断调整多空仓位来获取收益。
• 事件驱动型交易： 在重大事件（如监管政策变化、技术升级）发布前后，市场波动性增加，可以通过双向持仓来捕捉价格波动。
• 风险对冲： 对冲现有持仓的风险，例如持有现货的投资者可以通过建立空头仓位来对冲价格下跌的风险。

需要注意的是，双向持仓并非零风险策略。交易者需要密切关注市场动态，合理设置止损止盈，并根据市场变化及时调整仓位，以避免过度亏损。交易平台可能会对双向持仓收取额外的费用，交易者需要充分了解相关费用规则。

欧易双向持仓的优势

• 对冲市场风险： 双向持仓的核心优势在于其对冲潜在市场风险的能力。它允许交易者在持有某一资产的同时，建立反向的合约头寸。举例来说，若交易者持有大量现货比特币，同时担心市场可能出现回调或下跌，便可开设相应数量的比特币空头合约。此举能够有效地锁定部分已实现的利润，或显著降低因市场下跌可能造成的潜在损失，起到风险管理的作用。
• 灵活的交易策略： 双向持仓赋予交易者在瞬息万变的市场环境中高度的灵活性，使其能够根据市场动态快速调整仓位。尤其是在市场波动性加剧时，同时持有相同资产的多头和空头仓位成为可能，从而有机会捕捉市场双向波动带来的利润。这种灵活性是单向持仓策略所无法比拟的。
• 扩展交易策略的多样性： 双向持仓显著拓展了交易策略的范围，使交易者能够针对不同的市场状况制定并执行更为精细的交易计划。例如，可以利用双向持仓实施套利交易，通过在不同平台或合约间寻找价差获利；或者将其应用于趋势跟踪策略，在判断趋势方向后，通过多空仓位的动态调整，持续追踪市场趋势，从而获取更高的收益。这种策略的多样性有助于交易者优化投资组合，提升整体盈利能力。

如何在欧易进行双向持仓交易？

以下是在欧易交易所进行双向持仓交易的详细步骤，助您更好地理解和执行该交易策略：

1. 登录欧易交易所账户：

访问欧易交易所官方网站（www.okx.com）或打开欧易APP，输入您的账户名和密码，完成登录。 如果您还没有账户，需要先进行注册并完成身份验证（KYC）。身份验证是为了符合监管要求，确保交易安全，并解锁更高级别的交易权限。

2. 开启双向持仓模式：

在衍生品交易界面，找到合约设置或偏好设置选项。在设置菜单中，选择“持仓模式”或类似的选项。 您会看到单向持仓和双向持仓两种模式。 选择“双向持仓”模式。 确认选择后，系统可能会要求您再次确认您的选择。 双向持仓模式允许您在同一合约中同时持有买多（做多）和卖空（做空）头寸。

3. 选择交易合约：

在衍生品交易市场中，选择您想要交易的合约类型，例如BTC/USDT永续合约、ETH/USDT交割合约等。 不同的合约有不同的结算方式、合约乘数和风险参数。 仔细阅读合约规则，了解合约的具体信息。

4. 设置杠杆倍数：

选择合适的杠杆倍数。 杠杆可以放大您的盈利，同时也放大您的亏损。 谨慎选择杠杆倍数，特别是对于初学者，建议使用较低的杠杆倍数，例如3x或5x，以便更好地控制风险。 高杠杆交易风险极高，请务必谨慎操作。

5. 开立多仓（做多）：

在交易界面，选择“买入/做多”选项。 输入您想要买入的数量和价格。 您可以选择市价单（以当前市场价格立即成交）或限价单（指定一个价格，当市场价格达到该价格时成交）。 设置止盈和止损价格，以控制风险。 点击“确认”按钮，提交订单。 订单成交后，您将持有一个多仓头寸。

6. 开立空仓（做空）：

在交易界面，选择“卖出/做空”选项。 输入您想要卖出的数量和价格。 同样，您可以选择市价单或限价单。 设置止盈和止损价格，以控制风险。 点击“确认”按钮，提交订单。 订单成交后，您将持有一个空仓头寸。 现在，您在同一个合约中同时持有多仓和空仓。

7. 管理您的仓位：

密切关注市场动态，根据市场变化调整您的止盈和止损价格。 您可以随时增加或减少您的仓位。 当您认为市场即将发生变化时，可以平掉部分或全部仓位，以锁定利润或减少损失。 定期检查您的保证金水平，确保有足够的保证金维持您的仓位。 如果保证金不足，您可能会面临爆仓的风险。

8. 平仓：

当您想要结束您的交易时，您需要平仓。 对于多仓，选择“卖出/平多”选项。 对于空仓，选择“买入/平空”选项。 输入您想要平仓的数量，并选择市价单或限价单。 点击“确认”按钮，提交订单。 订单成交后，您的仓位将被平掉，您的利润或亏损将被结算。

重要提示：

• 双向持仓交易风险较高，请务必充分了解合约交易规则和风险。
• 合理控制杠杆倍数，避免过度交易。
• 设置止盈和止损价格，有效控制风险。
• 密切关注市场动态，及时调整交易策略。
• 在进行任何交易之前，请确保您已经充分了解了相关风险，并具有足够的风险承受能力。

1. 登录欧易账户并进入合约交易界面

你需要登录你的欧易账户。如果你还没有账户，则需要先进行注册。注册过程中，请务必提供真实有效的个人信息，并设置高强度的密码，以确保账户安全。完成注册后，按照欧易的要求，你需要完成KYC（Know Your Customer）认证，即身份验证。这通常需要上传身份证件照片，并进行人脸识别，以符合监管要求并提高账户的安全性。KYC认证完成后，才能进行合约交易。

登录成功后，在欧易的导航栏中寻找“交易”或“衍生品”选项。不同版本的欧易界面可能略有差异，但通常可以在页面顶部或侧边栏找到相关入口。在“交易”或“衍生品”菜单下，选择“合约交易”。有些平台可能会将其称为“永续合约”、“交割合约”或者更具体的合约类型，例如“BTCUSD永续”等。选择你想要交易的合约类型。

2. 选择交易对和合约类型

在进入合约交易界面后，首要任务是选择合适的交易对，这代表了你希望交易的基础资产。 常见的交易对包括BTC/USDT（比特币/泰达币）、ETH/USDT（以太坊/泰达币）等。交易对的选择应基于你的市场分析、风险偏好和对特定加密货币的了解程度。

选择交易对后，你需要进一步确定合约类型。 欧易（OKX）等平台通常提供多种合约类型，以满足不同交易者的需求和策略：

• 永续合约： 永续合约没有到期日，允许交易者无限期持有仓位。 这类合约通常采用资金费率机制，以维持合约价格与现货价格的联动。 适合中长期持有和趋势交易者。
• 交割合约： 交割合约有明确的到期日，到期时需要进行交割结算。 交割合约进一步分为当周、次周、当月、季度等不同周期，交易者可以根据自身对未来价格走势的判断选择合适的交割周期。 适合有明确时间规划的交易者。

在选择合约类型时，务必充分了解每种合约的特性、规则和潜在风险。 选择与你的交易策略、风险承受能力和市场理解相符的合约类型，是成功进行合约交易的关键一步。

3. 开启双向持仓模式

在加密货币交易平台的操作界面，通常会提供设置仓位模式的选项，允许用户选择单向持仓或双向持仓模式。寻找诸如“模式”、“仓位模式”或类似的设置入口。这个选项可能位于交易界面的顶部导航栏、侧边栏，或隐藏在设置菜单中。不同平台的设计略有差异，但基本原理一致。

点击该选项后，通常会弹出一个对话框或下拉菜单，清晰地列出可用的仓位模式。在这些选项中，选择“双向持仓模式”。务必仔细阅读平台提供的模式说明，理解单向持仓和双向持仓的区别，确保选择符合自身交易策略的模式。部分平台可能需要进行身份验证或进行风险提示确认才能完成模式切换。

选择“双向持仓模式”后，系统通常会进行确认提示，并可能要求用户输入交易密码进行验证。确认无误后，双向持仓模式即被激活。成功开启双向持仓模式后，可以在同一交易对下同时持有买多（做多）和卖空（做空）两种方向的仓位，为复杂的交易策略，如对冲，提供了可能。请注意，不同平台对于双向持仓模式的具体实现和规则可能存在差异，仔细阅读平台的官方文档和说明至关重要。

注意： 不同的交易所界面可能略有不同，但基本原理是相同的。你需要找到开启双向持仓模式的选项。开启后，你就可以在同一合约中同时持有买入和卖出仓位了。

4. 设置杠杆倍数与执行订单

在激活双向持仓模式后，用户需要审慎选择杠杆倍数。杠杆机制能够显著放大潜在收益，同时也相应提升风险，因此务必根据个人风险承受能力和市场认知做出明智决策。杠杆倍数设定完成后，即可进行订单操作。

• 买入（做多/Long）： 当预测标的资产价格将上涨时，执行买入（做多）操作。
  • 点击“买入/做多”按钮。
  • 精确输入期望购买的数量及目标价格。务必仔细核对订单信息，确保数量和价格准确无误。
  • 确认订单。提交后，订单将进入交易系统，等待市场价格触及预设条件成交。
• 卖出（做空/Short）： 当预期标的资产价格将会下跌时，执行卖出（做空）操作。
  • 点击“卖出/做空”按钮。
  • 精确输入计划卖出的数量和目标价格。同样，务必仔细核对订单信息。
  • 确认订单。订单提交后，将按照既定规则在市场上执行。

5. 管理仓位

下单成交后，你可以在交易平台的“仓位”或“持仓”管理界面实时监控你的交易动态。该界面会清晰地展示与你的仓位相关的关键信息，助力你做出明智的决策，其中包括：

• 仓位方向： 指示你是做多（看涨）还是做空（看跌）该加密货币。
• 数量： 显示你持有的加密货币合约或资产的数量。
• 开仓价格： 记录你建立该仓位的初始成交价格，是计算盈亏的基础。
• 当前价格： 提供该加密货币的实时市场价格，反映市场波动。
• 盈亏： 以实际金额和百分比形式展示你的仓位当前的盈利或亏损情况，直观反映交易表现。
• 强平价格： 显示仓位被强制平仓的价格。如果市场价格朝着对你不利的方向移动并达到强平价格，你的仓位将被交易所自动关闭以防止进一步的损失。

你拥有灵活的仓位管理权限，可以根据市场变化和个人策略随时调整，以优化交易效果并控制风险。以下是几种常见的仓位管理操作：

• 平仓： 结束当前持有的仓位。对于多头仓位，你需要卖出相应的加密货币；对于空头仓位，你需要买入相应的加密货币进行平仓。平仓后，盈亏将结算并计入你的账户余额。
• 调整杠杆： 提高或降低杠杆倍数。增加杠杆可以放大潜在收益，但也同时增加了风险。降低杠杆可以减小风险，但收益也会相应减少。请谨慎调整杠杆，并充分了解其对强平价格和保证金的影响。不同的平台调整杠杆的方式可能略有差异，部分平台可能不允许在开仓后调整杠杆，务必留意平台的具体规则。
• 设置止盈止损： 预设止盈价格和止损价格，当市场价格达到这些预设值时，系统将自动执行平仓操作。止盈有助于锁定利润，而止损则可以限制潜在的损失。设置合理的止盈止损点位是风险管理的关键环节，建议根据市场波动性和你的风险承受能力进行设置。在波动剧烈的市场中，考虑适当放宽止损范围，避免被频繁触发。

6. 风险管理

双向持仓为交易者提供了在市场上涨或下跌时均可获利的机会，但也伴随着固有的风险。有效的风险管理对于保护资本和优化交易结果至关重要。以下是一些关键的风险管理策略，旨在帮助您在加密货币交易中做出更明智的决策：

• 控制仓位大小： 切忌过度交易。合理的仓位管理是风险控制的基石。通常建议每次交易仅使用总资金的一小部分，例如1%-2%，具体比例取决于您的风险承受能力和交易策略。过大的仓位会放大潜在损失，迅速消耗交易资本。
• 设置止盈止损： 止盈和止损订单是自动平仓的指令，旨在限制损失和锁定利润。止损单在价格达到预设的亏损水平时自动卖出（做多）或买入（做空），从而限制潜在损失。止盈单在价格达到预设的盈利目标时自动平仓，锁定利润。合理设置止盈止损水平是风险控制的关键，避免情绪化的决策。
• 了解市场： 在进行任何交易之前，务必对市场进行充分的研究和分析。了解市场趋势（上升趋势、下降趋势或横盘整理）、支撑位和阻力位（价格可能遇到阻碍的关键水平）、交易量、市场情绪以及影响价格的宏观经济因素。技术分析和基本面分析都是理解市场的重要工具。
• 控制杠杆： 杠杆可以放大您的盈利和亏损，是一把双刃剑。高杠杆交易虽然有可能带来更高的回报，但同时也增加了爆仓的风险。谨慎选择杠杆倍数，尤其是对于经验不足的交易者。建议新手从低杠杆开始，逐步提高杠杆倍数，并始终了解杠杆带来的潜在风险。
• 持续学习： 加密货币市场瞬息万变，信息更新速度极快。持续学习是适应市场变化、提升交易技能的关键。关注最新的市场动态、技术发展、监管政策、行业新闻以及新的交易策略。参与在线课程、阅读行业报告、加入交易社区等都是持续学习的有效途径。

双向持仓的应用场景

• 趋势交易： 在明确的市场趋势中，双向持仓策略提供了一种灵活的资产配置方式。当市场呈现上升趋势时，投资者可以建立并维持多头仓位，直接受益于价格上涨。为了应对潜在的回调风险，可以适时建立空头仓位作为对冲工具，降低整体投资组合的波动性。更高级的应用包括在回调期间增持多头仓位，以便在趋势恢复时获得更大的收益。这种策略需要投资者具备良好的趋势判断能力和风险管理意识。
• 区间交易： 在缺乏明显趋势，价格在一定范围内波动的横盘整理市场中，双向持仓策略能够有效地捕捉短期价格波动。投资者可以在价格触及区间的上限时建立空头仓位，预期价格将下跌；而在价格触及区间的下限时建立多头仓位，预期价格将反弹。通过在区间顶部卖出、底部买入，投资者可以从价格的短期波动中获利。这种策略要求对区间的上下边界有准确的判断，并且需要设定止损以防止价格突破区间造成损失。
• 事件驱动型交易： 重大新闻事件、政策发布或数据公布等事件往往会对市场产生显著影响，导致价格出现剧烈波动。在这种情况下，双向持仓策略可以帮助投资者在不确定性中寻求机会。在事件发生前，同时建立多头和空头仓位，无论事件结果如何，总有一方仓位能够获利。这种策略的关键在于对事件发生的时间和潜在影响有充分的了解，并且需要密切关注市场动态，以便在适当的时机平仓获利。需要注意的是，事件驱动型交易风险较高，需要严格的风险控制。

注意事项

• 资金费率： 在永续合约交易中，资金费率是一个至关重要的概念。它代表着多头和空头交易者之间定期支付的费用，旨在使永续合约的价格锚定现货市场的价格。如果资金费率为正（通常发生在市场看涨时），则多头需要向空头支付资金费率，这意味着做多成本增加。相反，如果资金费率为负（通常发生在市场看跌时），空头则需要向多头支付资金费率，意味着做空成本增加。你需要密切监控资金费率的变化，因为它会直接影响你的交易成本，并可能暗示市场情绪的变化。精明的交易者会根据资金费率调整其仓位，例如，在资金费率较高时减少多头仓位或增加空头仓位，以优化收益。
• 强平风险： 高杠杆是永续合约吸引人的地方，但也伴随着显著的强平风险。如果你的仓位出现亏损，并且亏损额度超过了你账户中的保证金余额，交易所将有权强制平仓你的仓位，以防止进一步的损失。这意味着你可能会损失全部的保证金。为了避免被强制平仓，你需要密切监控你的仓位价值，并设置合理的止损单。同时，当市场波动剧烈时，考虑降低杠杆倍数或及时追加保证金，都是有效的风险管理策略。切记，永续合约交易风险极高，务必谨慎操作。
• 交易费用： 每一笔永续合约交易都会产生交易费用，这些费用包括挂单费（maker fee）和吃单费（taker fee）。挂单费是指你将订单挂在订单簿上等待成交时产生的费用，通常较低。吃单费是指你立即成交订单簿上的订单时产生的费用，通常较高。交易费用看似微小，但长期累积起来会显著影响你的盈利能力。因此，在交易前，务必了解并计算交易费用，并选择交易费用较低的平台。一些平台还会根据你的交易量提供交易费用折扣，可以考虑提高交易量以降低交易成本。
• 平台规则： 不同的加密货币交易平台拥有各自独特的规则、条款和条件。这些规则可能涉及杠杆限制、资金费率计算方式、强平机制、交易时间、API使用限制等等。为了避免不必要的麻烦甚至资金损失，务必在使用某个平台进行交易之前，仔细阅读并理解其平台规则。关注平台的公告和更新，因为平台规则可能会不时调整。一些平台可能还会要求用户完成KYC（了解你的客户）验证，以符合监管要求，这也需要在交易前完成。